País y fiscalidad para quienes quieren constituir una sociedad en el extranjero

Constituir una sociedad en el extranjero es que una persona residente en Türkiye o una sociedad establecida en Türkiye cree una persona jurídica independiente conforme a las leyes de otro país y comience a desarrollar actividad comercial en él. El trámite de constitución se completa en el registro de ese país; pero la historia fiscal continúa en Türkiye. Dónde, a qué tipo y cuántas veces se gravará el beneficio lo determinan conjuntamente la ley del país de constitución, la Ley del Impuesto sobre Sociedades de Türkiye y el convenio fiscal entre ambos países.

En este artículo dividimos el proceso en 7 pasos para los inversores turcos que se plantean constituir una sociedad en el extranjero. Tratamos también, por orden, por qué el tipo impositivo por sí solo no sirve de guía al elegir país, las condiciones de la exención de beneficios de participaciones en el extranjero y la norma de control que entra en juego en los países de baja tributación.

¿Para quién tiene sentido constituir una sociedad en el extranjero?

Constituir una sociedad en el extranjero tiene sentido cuando, en el mercado de destino, necesita trabajar con clientes locales bajo el régimen contractual y de facturación de ese país. Esta vía se plantea cuando no basta con gestionar la exportación desde Türkiye, cuando existe un requisito local de licitación o licencia, o cuando el inversor quiere captar capital del extranjero. Las estructuras constituidas solo porque el tipo impositivo es bajo, en cambio, suelen chocar con las normas de control de Türkiye.

Los tres motivos que más oímos de nuestros clientes son: necesitar una unidad de ventas local en el mercado europeo o del Golfo, que en la exportación de software y servicios el cliente quiera un interlocutor local, y reunir bajo un mismo techo las inversiones en el extranjero de una empresa familiar. Cada motivo requiere una estructura distinta. Una sociedad de ventas orientada al mercado y una sociedad holding que posee inversiones no se constituyen en el mismo país ni de la misma manera.

En la fase de decisión le recomendamos plantearse la siguiente pregunta: ¿esta sociedad va a trabajar realmente en el extranjero, o solo existirá sobre el papel? Una sociedad con personal, oficina y administrador local y una sociedad que es solo una dirección reciben un trato muy distinto, tanto en el país de constitución como en Türkiye.

7 pasos para constituir una sociedad en el extranjero

Sea cual sea el país, una estructura saludable en el extranjero avanza en el siguiente orden. Algunos pasos se desarrollan en Türkiye y otros en el país de constitución; planificar ambos en el mismo calendario evita perder tiempo.

1. Ponga el objetivo por escrito. ¿Va a constituir una unidad de ventas, una de producción o una sociedad que posea inversiones? La elección del país y del tipo de sociedad se configura según esta respuesta.
2. Defina la estructura de participación. ¿Poseerá usted las participaciones directamente o su sociedad en Türkiye? Esta elección cambia cómo se gravarán los dividendos en Türkiye.
3. Elija el país. Se valoran conjuntamente la cercanía al mercado, la flexibilidad del derecho de sociedades, la carga del impuesto sobre sociedades, la existencia de un convenio fiscal con Türkiye y el acceso a la banca.
4. Identifique los requisitos locales. Muchos países exigen dirección local, representante o secretario local, y algunos, un administrador residente. Estas partidas constituyen una parte importante del coste anual.
5. Prepare los documentos que saldrán de Türkiye. Si el fundador es una sociedad turca, se piden los registros del registro mercantil, la circular de firmas y el acuerdo del consejo de administración o de administradores; si es una persona física, el pasaporte y los justificantes de domicilio. La mayoría de los documentos requieren apostilla y traducción jurada.
6. Planifique la cuenta bancaria y la transferencia del capital. Los bancos en el extranjero realizan un examen exhaustivo de conocimiento del cliente a las sociedades nuevas. Aclarar de antemano desde qué cuenta y con qué documento se enviará el capital agiliza la apertura de la cuenta.
7. Establezca el régimen de registro y fiscalidad en Türkiye. El objeto de este paso es registrar correctamente la participación en los libros de la sociedad turca, hacer el seguimiento de las condiciones de exención de los dividendos que lleguen del extranjero y elaborar el calendario de declaraciones anuales.

El último paso suele ser el más descuidado. Si, una vez constituida y en funcionamiento la sociedad en el extranjero, se intenta corregir después el registro contable y el régimen de declaraciones en Türkiye, puede que se haya perdido alguna de las condiciones de la exención.

Elección del país: ¿por qué el tipo impositivo por sí solo no basta?

Un país con un tipo de impuesto sobre sociedades bajo parece atractivo a primera vista. Pero para un socio residente en Türkiye, la cuestión principal es dónde y cómo se forma la carga fiscal total. El beneficio tributa en el país de constitución, al distribuir los dividendos puede practicarse retención en origen y, cuando los dividendos llegan a Türkiye, pueden volver a gravarse según la situación del socio.

Al elegir país, le recomendamos valorar conjuntamente los siguientes criterios:

• Cercanía al mercado de destino y a los clientes
• Flexibilidad de los tipos de sociedad, capital mínimo y requisitos de administrador local
• Impuesto sobre sociedades y retención sobre dividendos
• Existencia de un convenio fiscal en vigor con Türkiye
• Facilidad para abrir una cuenta bancaria y recibir pagos internacionales
• Carga anual de contabilidad, auditoría y declaraciones

Ninguno de estos criterios debería eclipsar a los demás. Un país de baja tributación, pero sin convenio con Türkiye y con difícil acceso bancario, puede resultar en total más caro que un país con un impuesto algo más alto pero con convenio y cercano al mercado.

¿Para qué sirve un convenio para evitar la doble imposición?

El convenio para evitar la doble imposición es el acuerdo internacional con el que dos países se reparten el derecho a gravar para que ambos no graven plenamente el mismo beneficio. El convenio establece un límite máximo al impuesto que puede cobrar el país de la fuente sobre dividendos, intereses y cánones, y aclara la definición de establecimiento permanente. La lista de los convenios en vigor de Türkiye, sus textos en turco y la tabla de tipos sobre dividendos las encontrará en la página de convenios para evitar la doble imposición de la Administración Tributaria .

Según la lista de la Administración Tributaria de 23.04.2025, Türkiye tiene convenios en vigor con 93 países. En la lista figuran países que los inversores turcos consideran con frecuencia, como Alemania, los Países Bajos, el Reino Unido, EE. UU., los Emiratos Árabes Unidos, Estonia y Georgia. Para beneficiarse del convenio, en muchos casos debe presentar al otro país el certificado de residencia que acredite que es residente en Türkiye.

El convenio limita la retención sobre los dividendos entre ambos países, pero no anula el impuesto sobre el propio beneficio de la sociedad en el extranjero. Los tipos son distintos en cada convenio y en algunos se escalonan según el porcentaje de participación. Por ello hay que comprobar el tipo en el texto vigente del convenio firmado con el país elegido.

¿Constituir una sociedad o abrir una sucursal en el extranjero?

Si su sociedad turca va a operar en el extranjero, tiene dos opciones básicas: constituir una sociedad independiente en ese país o abrir una sucursal en el extranjero de la sociedad turca. Constituir una sociedad en el extranjero concentra el riesgo en una persona jurídica distinta; la sucursal sigue siendo parte de la sociedad turca y la matriz responde de sus deudas.

En el plano fiscal, las dos vías funcionan también de forma distinta. La letra (g) del apartado primero del artículo 5 de la Ley n.º 5520 exime del impuesto sobre sociedades el beneficio de un establecimiento en el extranjero, siempre que soporte una carga fiscal de al menos el 15% y se transfiera a Türkiye dentro del plazo de declaración. Para los dividendos procedentes de una sociedad extranjera se aplica la exención de beneficios de participaciones de la letra (b) del mismo artículo.

Qué estructura le conviene depende de la duración de la actividad, de la magnitud del riesgo y de dónde piensa utilizar el beneficio. Si piensa empezar con una sociedad nueva en Türkiye y constituir la estructura en el extranjero a través de ella, puede consultar los pasos de constitución en cómo se constituye una sociedad guía.

¿Con qué condiciones se aplica la exención de beneficios de participaciones en el extranjero?

El beneficio de una participación en el extranjero es el dividendo que una entidad contribuyente de tributación plena en Türkiye recibe de una sociedad anónima o de responsabilidad limitada constituida en el extranjero. Este beneficio está exento del impuesto sobre sociedades en Türkiye si se cumplen conjuntamente cuatro condiciones. El texto vigente de la ley Ley del Impuesto sobre Sociedades n.º 5520 (mevzuat.gov.tr) puede consultarlo en esa página.

Según la Ley del Impuesto sobre Sociedades, la condición de carga fiscal se calcula dividiendo los impuestos pagados en el país de la participada entre la suma del beneficio distribuible y de esos impuestos. Es decir, lo que se mira no es el tipo nominal de la ley, sino el impuesto efectivamente devengado ese año. En una participada que opere en una zona con incentivos, la carga efectiva puede bajar del y perderse la exención.

El párrafo añadido por la Ley n.º 7491 prevé una segunda vía. Si la sociedad turca posee al menos el del capital desembolsado de la participada extranjera y transfiere el beneficio a Türkiye dentro del plazo de declaración, la exención se aplica en un sin exigir las demás condiciones. Esta opción debe calcularse aparte para las estructuras que no puedan alcanzar la exención total.

Actualización (octubre de 2026): El Decreto Presidencial n.º 11257 (Boletín Oficial 30.04.2026) modificó esta vía. En los periodos que comiencen a partir del 01.01.2026, si usted posee al menos un del capital de la participada extranjera y el beneficio se trae a Türkiye dentro del plazo de declaración, la exención se aplica en un .

La letra (c) del mismo artículo exime también, con determinadas condiciones, el beneficio derivado de la venta de acciones de participadas extranjeras. De esta exención solo se benefician las sociedades anónimas cuyos activos estén formados al menos en un por participaciones en el extranjero y que hayan mantenido las acciones al menos dos años completos. Para quienes piensen reunir sus inversiones en el extranjero bajo una sociedad anónima turca, esta estructura qué es una sociedad anónima con detalle.

¿Por qué es importante la norma de sociedad extranjera controlada?

La norma de sociedad extranjera controlada hace que los ingresos pasivos acumulados en una sociedad extranjera de baja tributación controlada por socios en Türkiye tributen en Türkiye aunque no se distribuyan los beneficios. El artículo 7 de la Ley del Impuesto sobre Sociedades regula esta norma. Su finalidad es impedir que el beneficio se mantenga en un país de carga fiscal muy baja para diferir el impuesto en Türkiye.

La norma entra en juego cuando personas físicas y entidades de tributación plena en Türkiye poseen, directa o indirectamente, por separado o conjuntamente, al menos el del capital, de los dividendos o de los derechos de voto de la sociedad extranjera. Si existe este control, se comprueba si se dan conjuntamente las tres condiciones siguientes:

• El o más de los ingresos brutos totales de la sociedad procede de ingresos pasivos como intereses, dividendos, alquileres, cánones o ventas de valores.
• La sociedad soporta una carga fiscal total inferior al , en forma de impuesto sobre la renta y sobre sociedades o similar, sobre el beneficio del balance comercial.
• Los ingresos brutos totales de la sociedad en el año correspondiente superan, en la expresión del texto legal, el equivalente en moneda extranjera de 100.000 YTL.

Si se cumplen conjuntamente las tres condiciones, el beneficio de la sociedad extranjera se suma, en proporción a su participación, a la base del impuesto sobre sociedades del socio turco. Las sociedades de ventas con una actividad comercial real, con personal y oficina, suelen quedar fuera de esta norma; el riesgo principal está en las sociedades que poseen inversiones y se constituyen en países de baja tributación.

¿Qué ocurre si la sede de dirección está en Türkiye?

El artículo 3 de la Ley del Impuesto sobre Sociedades considera contribuyentes de tributación plena a las entidades cuya sede legal o sede de dirección esté en Türkiye. La sede de dirección es el lugar donde los negocios se reúnen y se gestionan de hecho. Una sociedad constituida en el extranjero sobre el papel, pero cuyas decisiones, contratos y correspondencia se gestionan desde Türkiye, puede enfrentarse al riesgo de tributar en Türkiye por su renta mundial.

Por ello debe documentarse dónde se celebran las reuniones del consejo de administración de la sociedad extranjera, quién firma los contratos y dónde, y desde dónde se dan las instrucciones bancarias. Nombrar a un administrador local no es solo un requisito del país de constitución; es una prueba de que la sede de dirección está realmente en ese país.

¿Se compensa en Türkiye el impuesto pagado en el extranjero?

Sí, de forma limitada. Según el artículo 33 de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, del beneficio obtenido en un país extranjero y trasladado a las cuentas generales de resultados en Türkiye, el impuesto sobre sociedades y los impuestos similares pagados en ese país pueden deducirse del impuesto sobre sociedades calculado en Türkiye sobre el mismo beneficio. El importe a compensar no puede superar el importe que resulte de aplicar a ese beneficio el tipo del impuesto sobre sociedades de Türkiye.

La ley permite además compensar, en los dividendos que una entidad turca recibe de una participada extranjera de la que posee directa o indirectamente el del capital o de los derechos de voto, la parte correspondiente a esos dividendos de los impuestos pagados por la participada en su propio país. El tipo general del impuesto sobre sociedades es, a octubre de 2026, del . Si en el extranjero se ha pagado un impuesto superior al , la parte que exceda del límite no se deduce en Türkiye. El impuesto que quede dentro del límite pero no pueda deducirse ese año puede deducirse hasta el final del tercer ejercicio contable siguiente.

La ley exige que el impuesto pagado en el extranjero se acredite con documentos obtenidos de las autoridades competentes de ese país y legalizados por la embajada o el consulado de Türkiye en él. Archivar los documentos en cada pago, en lugar de intentar reunirlos al cierre del año, reduce de forma notable la carga de trabajo en el periodo de declaración.

Errores que vemos con frecuencia en la práctica

En las conversaciones sobre estructuras en el extranjero se repiten algunas suposiciones:

• Elegir país mirando solo el tipo del impuesto sobre sociedades, sin tener en cuenta la retención sobre dividendos ni el impuesto en Türkiye.
• Poseer las participaciones como persona física y creer que la exención de participaciones del impuesto sobre sociedades se aplicará también a la persona física.
• Traer el dividendo a Türkiye una vez vencido el plazo de declaración y perder así una de las condiciones de la exención.
• Gestionar la sociedad extranjera tomando todas las decisiones desde Türkiye y preparar el terreno para una discusión sobre la sede de dirección.
• No conservar los documentos del impuesto pagado en el extranjero y no poder ejercer el derecho de compensación en Türkiye.

Incorrecto: “Si constituyo la sociedad en un país de bajo impuesto, no nace impuesto en Türkiye.” Correcto: el socio residente en Türkiye puede ser sujeto pasivo en Türkiye por los dividendos que recibe de la sociedad extranjera y, en determinadas condiciones, por el beneficio no distribuido de esa sociedad. La optimización legal es posible con una estructura que tenga en cuenta estas normas desde el principio.

Lo que debe poner sobre la mesa antes de decidir

Constituir una sociedad en el extranjero no consiste solo en abrir un registro en un país; es una estructura que se construye junto con su régimen fiscal en Türkiye. Cuando elige juntos el país, el tipo de sociedad y la cadena de participación, hace previsibles tanto las obligaciones en el país de constitución como las condiciones de exención en Türkiye. Nuestros demás artículos sobre constitución de sociedades los encontrará en constitución de sociedades en Türkiye en nuestra categoría.

Constitución de sociedades en el extranjero para inversores turcos En nuestro servicio llevamos junto con nuestro equipo de especialistas el proceso, desde la elección del país y de la estructura hasta la preparación de documentos y el régimen de registro y declaración en Türkiye.

Última actualización: 17.10.2026