Что такое финансовая отчётность и чем она отличается от управленческой?

Инвестору, спрашивающему, что такое финансовая отчётность, мы отвечаем так: финансовая отчётность — это процесс представления финансового положения, результатов деятельности и денежных потоков компании участникам, кредиторам и другим внешним пользователям в виде отчётных форм, подготовленных по определённой системе бухгалтерского учёта. Форма этих отчётов определяется законом и стандартами. Управленческие отчёты же проектируются под собственные потребности компании в принятии решений и не привязаны к какому-либо шаблону.

В этой статье мы рассказываем о правовой основе финансовой отчётности, пяти основных формах, которые читает инвестор, отличии от налоговой финансовой отчётности и о том, где управленческая отчётность расходится с ней, а где сходится. Отдельный раздел мы посвятили новшеству, которое TFRS 18, вступающий в силу в 2027 году, вносит в это разграничение.

Что такое финансовая отчётность и для кого она составляется?

Финансовая отчётность составляется, чтобы давать лицам, принимающим решения вне компании, надёжную и сопоставимую информацию. У этих лиц нет доступа к книгам компании; единственный их источник — опубликованные отчётные формы. Отсюда и ценность отчёта: все читают одну и ту же информацию, подготовленную по одним правилам.

Стандарт TMS 1, издаваемый КГК, определяет этих пользователей. Согласно стандарту, финансовая отчётность общего назначения составляется для пользователей, у которых нет возможности заказать отчёт под свои специфические информационные потребности. Банк, миноритарный участник или потенциальный покупатель не могут потребовать у компании отчёт в желаемом формате; их потребности удовлетворяют стандартные отчётные формы.

Пункт 9 TMS 1 также объясняет цель отчётности. Отчётные формы предоставляют информацию, помогающую широкому кругу пользователей принимать экономические решения, и показывают, как руководители распорядились доверенными им ресурсами. Вторая функция, то есть подотчётность, — основное, что отличает финансовую отчётность от управленческой.

На практике типичные читатели финансовой отчётности таковы:

• Участники и общее собрание,
• Банки-кредиторы и поставщики,
• Материнская компания за рубежом и аудитор группы,
• Инвесторы, рассматривающие возможность купить компанию или войти в неё участником,
• Независимый аудитор и соответствующие регулирующие органы.

Какова правовая основа финансовой отчётности?

Обязанность составлять финансовую отчётность вытекает из Турецкого торгового кодекса № 6102 (TTK). Статья 514 TTK требует, чтобы правление акционерного общества подготовило и представило общему собранию предусмотренную Турецкими стандартами бухгалтерского учёта финансовую отчётность, приложения к ней и годовой отчёт о деятельности в первые три месяца отчётного периода, следующего за датой баланса. Статья 610 TTK применяет положения статей 514–527 и к обществам с ограниченной ответственностью.

Качество отчётных форм определяет статья 515. Согласно этому «принципу достоверной картины», формы должны полно, понятно и сопоставимо, достоверно отражая действительность, показывать имущество, задолженности, собственный капитал и результаты деятельности компании. Годовой отчёт правления о деятельности, согласно статье 516, также оценивает финансовое положение на основании этих форм.

Цифра прибыли в финансовой отчётности напрямую влияет и на правовые последствия, такие как распределение прибыли. Согласно статье 519 Турецкого торгового кодекса, 5% годовой прибыли отчисляется в общий законный резерв, пока резерв не достигнет 20% оплаченного капитала. Неверно рассчитанная прибыль неверно показывает и сумму, которую можно распределить участникам.

Какая компания применяет TFRS, BOBİ FRS или KÜMİ FRS — это отдельный вопрос. Эти системы и сферу их применения мы подробно рассмотрели в нашей Что такое TFRS статье. Актуальные турецкие тексты стандартов находятся на странице Турецких стандартов финансовой отчётности КГК в виде годовых комплектов.

Финансовые формы: 5 основных форм, которые читает инвестор

Пункт 10 TMS 1 перечисляет, из каких частей состоит полный комплект финансовой отчётности. Согласно пункту 36 того же стандарта, компания представляет этот комплект с сопоставимой информацией не реже одного раза в год. Оценивая компанию, инвестор читает эти пять элементов вместе; одна форма показывает лишь часть картины.

Примечания — часто наименее читаемый, но самый информативный раздел. Договоры аренды, судебные дела, обеспечения или операции с компаниями группы в первых четырёх формах видны одной строкой; подробности даны в примечании. Первый наш совет инвестору, который думает о покупке компании, — перед формами просмотреть оглавление примечаний.

Налоговая финансовая отчётность и финансовая отчётность по TFRS — одно и то же?

Нет; они составляются для разных потребностей. Выражение «mali tablolar» в Турции обычно обозначает формы, получаемые из книг, ведущихся по налоговому законодательству. «Финансовые отчётные формы» («finansal tablolar») же чаще означают комплект, подготовленный по стандартам КГК.

Рамки налоговой стороны — Общее коммюнике по применению системы бухгалтерского учёта № 1, опубликованное в Официальном вестнике (Resmî Gazete) от 26 декабря 1992 года. Коммюнике перечисляет семь налоговых форм: баланс, отчёт о доходах, отчёт о себестоимости продаж, отчёт о движении фондов, отчёт о движении денежных средств, отчёт о распределении прибыли и отчёт об изменениях в собственном капитале. Из них баланс и отчёт о доходах вместе с примечаниями и приложениями составляют основные налоговые формы; остальные считаются дополнительными.

Коммюнике строит систему учёта предприятий, ведущих книги по балансовому методу, на Едином плане счетов. Налогооблагаемая прибыль же определяется на основе этих форм по специальным положениям налоговых законов. Поэтому налоговые формы и формы TFRS питаются из одних записей, но могут показывать разные цифры. Несовпадение прибыли в отчёте материнской компании и в декларации, поданной в налоговую инспекцию, поэтому чаще всего не ошибка, а результат двух разных наборов правил.

Что такое управленческая отчётность и чем она отличается от финансовой?

Управленческая отчётность — это подготовка внутренних отчётов, которыми руководители компании пользуются для принятия решений. Закон не определяет форму, периодичность или содержание этих отчётов. Отчёт формируется в зависимости от того, на какой вопрос ищет ответ руководство.

Два вида отчётности используют одни и те же бухгалтерские данные, но обращаются к разным читателям. Таблица ниже кратко показывает различия:

Какие показатели используются в управленческих отчётах?

Хотя содержание различается от компании к компании, наиболее частые разделы, с которыми мы сталкиваемся на практике, известны. Первыми идут отклонение факта от бюджета, валовая прибыль по продукту или филиалу, сроки оборачиваемости дебиторской задолженности и запасов, прогноз денежных средств на ближайшие месяцы и прибыль до вычета процентов и амортизации (FAVÖK, EBITDA). Ни один из этих показателей не входит в годовой комплект, требуемый TTK, но все они каждый месяц лежат на столе руководства.

Надёжность управленческого отчёта зависит от его согласованности с юридическими записями. Если между прибылью в ежемесячном отчёте и прибылью в годовой финансовой отчётности есть необъяснимая разница, проблема, как правило, в порядке закрытия. Поэтому мы рекомендуем питать оба отчёта из одного плана счетов и одного календаря закрытия.

Где две отчётности сходятся?

Стандарты в определённых точках переносят взгляд руководства в финансовую отчётность. Стандарт TFRS 8 «Операционные сегменты» требует, чтобы публичные компании при определении операционных сегментов опирались на внутренние отчёты, которые регулярно рассматривает орган, принимающий операционные решения. То есть информация о сегментах раскрывается в соответствии с тем, как руководство делит компанию в собственных отчётах.

Что изменится в финансовой отчётности в 2027 году с TFRS 18?

Стандарт TFRS 18 «Представление и раскрытие информации в финансовой отчётности», по информации КГК, опубликован в Официальном вестнике (Resmî Gazete) от 8 мая 2025 года № 32894. Стандарт будет применяться в отчётных периодах, начинающихся с 1 января 2027 года и позднее, а в эту дату TMS 1 утратит силу. Изменение напрямую касается компаний, применяющих TFRS.

В объявлении КГК 2024 года указано, что важнейшие изменения коснутся отчёта о прибыли или убытке и примечаний. Согласно объявлению, основные новшества таковы:

• Доходы и расходы в отчёте о прибыли или убытке будут классифицироваться в одну из категорий: операционная, инвестиционная и финансовая деятельность.
• В отчёт будут добавлены два промежуточных итога: «операционная прибыль» и «прибыль до финансирования и налогов».
• Для показателей эффективности, которые компания использует в публичных коммуникациях вне финансовой отчётности, будет раскрываться информация в примечаниях.
• Появятся дополнительные указания по агрегированию и дезагрегированию статей.

Третий пункт напрямую касается границы между финансовой и управленческой отчётностью. Согласно тексту TFRS 18, в его пункте 117 определённый руководством показатель эффективности — это промежуточный итог, используемый в публичных коммуникациях вне финансовой отчётности и передающий взгляд руководства на результаты компании. Если компания в презентации для инвесторов использует собственный показатель «скорректированная прибыль», ей потребуется показать в примечаниях сверку этого показателя с его аналогом в стандартных формах.

Стандарт включает в эту сферу не каждый внутренний показатель. Пункт 118 того же текста не считает валовую прибыль и операционную прибыль до амортизации, погашения и обесценения показателем эффективности, определённым руководством. Показатели, используемые только внутри компании и не раскрываемые публично, по определению также находятся вне сферы действия.

Консолидированная финансовая отчётность и компании с иностранными участниками

Консолидированная финансовая отчётность — это отчётность, в которой материнская компания и контролируемые ею дочерние общества представлены как единая экономическая единица. Статья 517 TTK говорит, что для предприятий, обязанных составлять консолидированную отчётность, и при определении сферы консолидации действуют Турецкие стандарты бухгалтерского учёта. Эти формы также составляются по принципу достоверной картины из статьи 515.

Для турецкого дочернего общества с материнской компанией за рубежом тема более практична. Например, представьте условное Limited Şirket, материнская компания которого в Германии каждый месяц запрашивает пакет групповой отчётности. Эта компания за один и тот же период выпускает три разных результата: записи VUK для налоговой инспекции, юридическую финансовую отчётность для общего собрания и консолидационный пакет в групповом формате для материнской компании.

Календари этих результатов — независимые друг от друга дела. В таблице ниже показаны основные сроки, которые нужно знать на местной стороне:

Даты, запрашиваемые материнской компанией, обычно раньше местных юридических сроков. Уточнение этого календаря на этапе учреждения или принятия компании предотвращает ситуацию, когда в конце года один и тот же документ в одну и ту же неделю запрашивают две разные команды.

Как выстроить хороший порядок финансовой отчётности?

Качество отчётности определяется не в конце года, а в тот день, когда строится план счетов. Шаги, которым мы следуем, работая с клиентами, таковы:

• Сначала письменно определите, какой системе подчиняется компания (TFRS, BOBİ FRS, KÜMİ FRS или только налоговое законодательство).
• Составьте таблицу соответствия между Единым планом счетов и групповым планом счетов и обновляйте её при каждом новом счёте.
• Установите календарь ежемесячного закрытия; привяжите к этому календарю сверку банка, расчётов с контрагентами и внутригрупповых остатков.
• Корректирующие проводки для перехода от записей VUK к стандартным формам документируйте в отдельном файле.
• Составляйте управленческий и юридический отчёты из одного источника данных; объясняйте различия между ними каждый месяц.

У компаний в сфере действия следующая остановка этих форм — аудитор. О том, как аудитор выражает мнение о формах и как проходит процесс, мы рассказали в нашей что такое независимый аудит статье. В компании с регулярным закрытием аудит сосредоточен на технических вопросах, а не на спешке со сбором документов.

Путаница, которую мы часто видим на практике

«Мы подали декларацию, значит, и финансовая отчётность готова». Декларация — это уведомление налоговой администрации. Финансовая отчётность, представляемая участникам и общему собранию, — отдельная обязанность по TTK и не заменяет налоговую декларацию.

«У нас уже есть ежемесячный управленческий отчёт, финансовая отчётность не нужна». Поскольку управленческий отчёт не привязан к юридической форме, банк, инвестор или аудитор материнской компании не сочтут его достаточным самого по себе. Ценность внутреннего отчёта растёт в той мере, в какой он согласован с юридическими формами.

«Если мы раскрываем FAVÖK, то по TFRS 18 всегда должны давать примечание». Стандарт не считает операционную прибыль до амортизации и обесценения показателем эффективности, определённым руководством. Однако если публично раскрывается другой показатель прибыли с собственными корректировками компании, он может подпасть под требование примечания.

От вопроса «что такое финансовая отчётность» к порядку отчётности

В Akal CPA мы рассматриваем финансовую отчётность не как работу, делаемую раз в год в конце года, а как процесс, начинающийся с ежемесячного закрытия. В рамках наших услуг по бухгалтерскому учёту и финансовой отчётности мы готовим из одного источника данных юридические книги, формы TFRS или BOBİ FRS, пакеты групповой отчётности и управленческие отчёты. Этапы инвестиционного процесса, кроме отчётности, вы можете найти в нашей Инвестиционный гид категории.

Последнее обновление: 17.10.2026